КОНТРОЛЬ БРОКЕРОВ ФОРЕКС

Лучшие Форекс брокеры 2021:

Регуляторы Форекс брокеров

Регуляторы Форекс занимаются контролем и управлением рынком Forex. Регуляторы брокеров среди главных своих задач видят обеспечение комплексной защиты трейдеров, направленной на предупреждение противоправных и несправедливых действий со стороны брокерских компаний. Важным направлением является разработка законодательных актов, направленных на комплексное регулирование финансовых рынков .

Регуляторы Форекс брокеров занимаются выдачей лицензий, сертификатов и прочих разрешительных документов. Данные бумаги подтверждают соответствие брокерской компании требованиям, установленным регулирующей организацией.

На этой странице сайта рассмотрены основные регуляторы брокеров, которые пользуются заслуженным авторитетом у трейдеров и считаются синонимом надежности . Вашему вниманию представлено достаточно большое количество полезной информации от исторических сводок до перечня брокерских компаний, имеющих лицензию определенной регулирующей организации. Благодаря этому Вы без проблем сможете найти форекс компании с максимальным количеством регуляторов.

Мы постоянно следим за актуальностью представленной информации и регулярно обновляем её. Все основные регуляторы брокеров форекс собраны здесь!

ЦБ РФ (Россия)

С 2022 года ЦБ РФ контролирует деятельность форекс-брокеров. Государственный орган выдаёт лицензии, разрабатывает нормативные акты в этой сфере .

АРФИН (Беларусь)

АРФИН является ведущим белорусским независимым некоммерческим финансовым регулятором, осуществляющим контроль над функционированием и поступательным развитием .

Лучшие Форекс брокеры 2021:

УЦРФИН (Украина)

УЦРФИН – это некоммерческая ассоциация, объединяющая крупнейшие компании, которые предоставляют на территории Украины услуги на рынке Форекс. Начала свою деятельность .

FSCL (Новая Зеландия)

Регулятор финансовых рынков Новой Зеландии FSCL (Financial Services Complaints Ltd) принадлежит некоммерческой компании. Он оказывает контролирующие услуги …

ФСФР (Россия)

Регулятор ФСФР, имеющий полное название – федеральная служба по финансовым рискам относится к некоммерческой компании, находящейся в подчинении и субсидировании государства …

BVI FSC (Британские Виргинские острова)

Регулятор BVI FSC работает с 2001 года и осуществляет контроль над финансовой деятельностью компаний, зарегистрированных на Британских Виргинских островах .

NFA (США)

NFA Главная цель NFA. Условия получения лецензии. Финансовый регулятор National Futures Association (NFA) находится в числе самых популярных и уважаемых регулирующих …

The Financial Commission (Гонконг)

Большинство коммерческих предприятий, осуществляющие функцию надзора за брокерскими организациями урегулируют конфликтные ситуации между участниками валютного рынка. Однако чаще всего…

Лучшие Форекс брокеры 2021:

CFTC (США)

Комиссия, отвечающая за регулирование товарных фьючерсов США (CFTC) создана с единой целью – защитить всех участников рынка от мошеннических действий, возможных при совершении …

РАУФР (Россия)

Регулятор РАУФР (расшифровывается, как русская ассоциация участников финансовых рынков) является некоммерческим представительством, созданным в 2008 году на добровольной основе …

EFSA (Египет)

Египетский финансовый регулятор EFSA принадлежит к государственному органу, осуществляющий легальный вид деятельности на основании присвоенного ему юридического статуса …

ЦРФИН (Россия)

Некоммерческая организация в помощь трейдерам – ЦРФИН (центр регулирования внебиржевых финансовых инструментов и технологий). Ее рассвет приходится на 2022 год благодаря нескольким …

VFSC (Вануату)

Регулятор VFSC является ведущей организаций, осуществляющей с 1993 года контроль над финансовыми рынками небольшого тихоокеанского островка Вануату. Комиссия по финансовым услугам .

Fi (Швеция)

Регулятор Fi с 1991 года официально осуществляет комплексный контроль над финансовыми рынками Швеции и компаниями, работающими .

BaFin (Германия)

Регулятор BaFin – это ведущая немецкая организация, которая подотчетна правительству Германии и осуществляет контроль над финансовыми рынками страны. Дополнительно .

Регуляторы форекс брокеров и рынка Forex

ЦБ РФ – Центральный Банк Российской Федерации представляет собой особый публично-правовой институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения. ЦБ РФ разрабатывает и реализует во взаимодействии с Правительством Российской Федерации единую государственную денежно-кредитную политику, занимается лицензированием банковских учреждений, имеет право отзыва у банков, не осуществляющих свою деятельность в соответствии с нормативами и правилами. Основной целью деятельности ЦБ РФ являются защита и обеспечение устойчивости российского рубля, развитие и укрепление банковского сектора, обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.

КРОУФР — Комиссия по Регулированию Отношений Участников Финансовых Рынков. Комиссия представляет собой некоммерческую организацию, чья деятельность направлена на развитие услуг на финансовых рынках, а также на регулирование отношений российских участников, таких как форекс брокеры и дилинговые центры, работающих на международных финансовых рынках. Основными целями регулятора являются сертификация участников рынков, минимизация их рисков и формирование законодательной и нормативной базы международных финансовых рынков. Кроме того, комиссия занимается разрешением вопросов и споров участников финансовых рынков, а также является гарантом выполнения обязательств сертифицированных участников международных финансовых рынков. Также, комиссия занимается рассмотрением заявлений или претензий от всех действующих трейдеров в отношении брокеров и дилинговых центров.

ЦРОФР — Центр регулирования отношений на финансовых рынках России (Center for regulation of relations in financial markets). Независимая организация с правом сертификации финансовых учреждений, зарегистрированных и оказывающих услуги на территории Российской Федерации. Наряду с КРОУФР и ЦРФИН, в отсутствие официального регулятора рынка Форекс в России, ЦРОФР стремиться упорядочить взаимоотношения брокеров и их клиентов, урегулировать их спорные ситуации, а также обеспечить контроль за проведением финансовых операций на валютном, фондовом, фьючерсном других рынках.

ЦРФИН — Саморегулируемая организация Центр Регулирования Внебиржевых Финансовых Инструментов и Технологий. Организация представляет собой ассоциацию форекс брокеров, целью которой является формирование розничного внебиржевого рынка Форекс в качестве полноправного сектора российской финансовой структуры. Ассоциация активно занимается разработкой механизмов регулирования валютного рынка, позволяющих повышать его прозрачность, а также удобство работы и защиту интересов его участников. Организация занимается разработкой и внедрением стандартов деятельности на рынке ФОРЕКС для своих членов и осуществляет контроль за их соблюдением. Конечной целью ассоциации является постоянное повышение качества оказываемых услуг в отрасли. В частности, ЦРФИН занимается адаптацией лучших мировых стандартов и правил ведения деятельности на валютном рынке к условиям российского финансового сектора.

CySEC — Cyprus Securities and Exchange Commission (Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам). Комиссия является государственным регулятором в республике Кипр и представляет собой одного из самых крупных и основных регуляторов для форекс брокеров и дилинговых центров, оказывающих услуги на международных финансовых рынках. Кипр является полноценным участником Евросоюза, это обстоятельство дает CySEC все полномочия европейских регуляторов рынка Форекс в сочетании с привлекательными экономическими условиями для брокеров. Именно поэтому многие форекс брокеры и бинарные брокеры предпочитают регистрироваться на Кипре и получать лицензию именно этого регулятора. CySEC выдает лицензии на осуществление деятельности на европейских финансовых рынках и контролирует деятельность брокерских и инвестиционных компаний лицензированных ею. Комиссия также занимается арбитражем и разрешением конфликтов между трейдерами и брокерами, имеющими лицензию регулятора.

FSA — Financial Services Authority (Управление по финансовому регулированию и надзору Великобритании). Управление является центральным орган надзора за рынком финансовых услуг на территории Великобритании. Основной целью деятельности регулятора является защита потребителей финансовых услуг и обеспечение стабильности в отрасли, а также поддержание здоровой конкуренции среди поставщиков услуг на финансовых рынках. FSA регулирует деятельность более чем 70 тысяч финансовых учреждений, следя за тем, что они соблюдают пруденциальные нормативы управления рисками, для снижения потенциального вреда как отрасли в целом, так и индивидуальным инвесторам, в частности. Деятельность FSA подотчетна Казначейству Великобритании, но управление является независимой организацией и не финансируется государством.

MiFID — The Markets in Financial Instruments Directive (Директива Евросоюза «O рынках финансовых инструментов»). Данная директива является частью плана Евросоюза по созданию единого европейского рынка финансовых инструментов и услуг. Правила регулирования директивы направлены на повышение прозрачности по операциям с акциями и производными финансовыми инструментами и на расширение диапазона инвестиционных услуг и продуктов, требующих авторизации. Директива была разработана при активном участии Управления по финансовому регулированию и надзору Великобритании (FSA). MiFID регламентирует деятельность бирж и других нерегулируемых финансовых институтов и её требования распространяются на все страны Евросоюза.

FCA — The Financial Conduct Authority (Служба финансовой деятельности Великобритании). Задачей регулятора является обеспечение безопасной работы различных финансовых учреждений и слежение за тем, чтобы деятельность инвестиционных и банковских учреждений не наносила негативного влияния на систему финансов. Регулятор является независимым неправительственным органом. FCA контролирует соблюдение компаниями минимальных требований по безопасности финансовых продуктов. Регулятивная деятельность службы распространяется на компании, работающие в финансовом секторе, банки, финансовое консультирование и кредитование. FCA имеет полномочия применять санкции против нарушителей безопасности в области финансовых услуг, в частности на запрет рекламирования финансовых услуг, если были замечены нарушения продвижения финансовых услуг, а также если финансовые услуги сопряжены со слишком высокими рисками.

FSC — Financial Services Commission (Комиссия по финансовым услугам Маврикия). Комиссия является регулятором сектора небанковских финансовых услуг и бизнеса. Регулятор содействует развитию, эффективности и прозрачности финансовых институтов, регламентирует деятельность брокерских организаций, зарегистрированных на Маврикии. FSC занимается разработкой мер и правил нацеленных на повышение прозрачности биржевой деятельности финансовых учреждений, а также изучением новых возможностей для развития сектора финансовых услуг. FSC обладает правом лицензирования компаний, соответствующих нормативам и требованиям финансовой безопасности и прозрачности. Основной задачей комиссии является принятие мер для предотвращения злоупотреблений в инвестиционном бизнесе и финансовых махинаций в сфере брокерских услуг.

FINMA — Financial Market Supervisory Authority (Служба по надзору за финансовыми рынками Швейцарии). Несмотря на то, что служба является государственным учреждением, это независимый финансовый орган, регулирующий деятельность компаний, предоставляющих финансовые услуги, в частности брокеров, форекс брокеров, бинарных брокеров и дилинговых центров. Кроме того, FINMA регулирует деятельность швейцарских банков, страховых компаний, бирж и коллективных инвестиционных схем. Целью деятельности регулятора является защита интересов кредиторов и инвесторов, а также обеспечение общего стабильного функционирования финансовых рынков.

NFA — National Futures Association (Национальная фьючерсная ассоциация США). Ассоциация является независимой финансовой инспекцией, целью которой является охрана фьючерсов и товарно-сырьевых рынков США от злоупотреблений со стороны финансовых учреждений. Членство в ассоциации обязательно для любой финансовой организации, предоставляющей услуги по обмену и торговли фьючерсами на территории США. NFA обеспечивает защиту инвесторов и гарантию одинаковых прав и возможностей для всех участников рынка. Для нарушителей регламента деятельности регулятор имеет право применять санкции и наказания различной степени тяжести, в зависимости от размера ущерба или потенциального ущерба, возникшего в результате деятельности финансовых учреждений.

BaFin — Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (Федеральное управление финансового надзора Германии). Регулятор является основным независимым финансовым надзорным органом, подотчетным правительству Германии. BaFin регулирует деятельность более четырех тысяч финансовых учреждений, зарегистрированных в Германии, таких как банки, брокеры, страховые компании и инвестиционные фонды. Основной задачей регулятора является обеспечение прозрачности работы организаций, оказывающий финансовые и инвестиционные услуги. Кроме того, BaFin занимается предоставлением информации для потребителей об имеющейся продукции на рынке финансов и принимает участие в разрешении различных споров и конфликтов, связанных с финансовыми услугами, а также помогает инвесторам лучше узнать о своих правах и обязанностях, чтобы не пострадали их личные интересы.

CFTC — Commodity Futures Trading Commission (Комиссия по торговле товарными фьючерсами США, синоним — Комиссия по срочной биржевой торговле). Комиссия является центральным органом государственного управления США, осуществляющим контроль исполнения закона о товарных биржах. Целью деятельности CFTC является защита участников фьючерсного рынка и их клиентов от мошенничества и злоупотреблений при торговле товарными и финансовыми фьючерсами и опционами, а также укрепление деловой честности. Фьючерсные и опционные контракты могут торговаться только на биржах, лицензированных Комиссией по торговле товарными фьючерсами.

IFSC — International Financial Services Commission (Комиссия по международным финансовым услугам Белиза). Комиссия регулирует деятельность финансовых учреждений, зарегистрированных на территории Белиза и оказывающих услуги на международных финансовых рынках, в частности деятельность брокерских компаний, торговлю валютами и другими финансовыми инструментами. Деятельность самой IFSC подотчетна Министерству по ценным бумагам Белиза. Основными направлениями деятельности регулятора является укрепление финансовой репутации Белиза, как международного офшорного финансового центра и лицензирование международных поставщиков финансовых услуг.

FSCL (NZ) — Financial Services Complaints Ltd., New Zealand (Комиссия по урегулированию споров, Новая Зеландия). Комиссия является независимой саморегулируемой организацией, занимающейся регулированием и разрешением конфликтов, возникающих между компаниями, оказывающих финансовые услуги, в частности форекс брокерами и дилинговыми центрами, и их клиентами. Несмотря на то, что комиссия осуществляет свою деятельность на средства, полученные от компаний участников, регулятор обладает высокой степенью доверия со стороны трейдеров. Полномочия регулятора распространяются только на участников ассоциации FSCL.

ICF — Investor Compensation Fund (Компенсационный фонд инвесторов). Компенсационный фонд защищает интересы клиентов кипрских инвестиционных компаний. Назначением фонда является обеспечение требований клиентов, застраховавших свои инвестиции в отношении брокеров, зарегистрированных на Кипре и являющихся членами Компенсационного Фонда Инвесторов. Обеспечение требований осуществляется выплатами компенсации в случаях, когда брокеры или инвестиционные компании не способны в силу сложившегося негативного финансового положения выполнять свои обязательства перед клиентами.

SEBI — The Securities and Exchange Board of India (Совет по ценным бумагам и биржам Индии). Совет является регулятором рынка ценных бумаг для инвестиционных компаний зарегистрированных и оказывающих услуги на территории Индии. SEBI регулирует взаимоотношения эмитентов ценных бумаг, инвесторов и рыночных посредников. Кроме того, SEBI имеет право регулировать деятельность бирж, выдвигать подзаконные акты фондовых бирж, заниматься лицензированием финансовой деятельности, и в предусмотренных нормативами случаях отзывать лицензии за нарушение правил деятельности. Раннее регулятор занимался ежегодной проверкой отчетности лицензируемых компаний, но с 2022 с момента введения стандартизации операции открытия счета в Индии эта функция была упразднена.

FMRRC — Financial Market Relations Regulation Center (Центр регулирования отношений на финансовых рынках). Это некоммерческая организация, созданная в России, задачей которой является контроль деятельности брокеров и дилинговых центров. Центр обладает правом выдачи сертификатов, а в случае невыполнения брокерами своих обязательств правом лишения их сертификата. Задачей регулятора является обеспечение трейдеров комфортными и безопасные условиями торгов на фондовом и валютном рынках. В состав руководства Центра не входят представители брокеров или аффилированных структур, что обеспечивает беспристрастность и объективность в решении спорных ситуаций между брокерами и трейдерами.

ACPR — Autorite de Controle Prudentiel et de Resolution (Надзорный орган финансовых отношений участников финансовых рынков Франции). Регулятор является независимой административной организацией, осуществляющей контроль за деятельностью финансовых учреждений (банков, страховых и инвестиционных компаний, а также совместных инвестиционных фондов), зарегистрированных и оказывающих финансовые услуги на территории Франции. Организация была создана в 2022 году в результате слияния Банковской Комиссии Франции и Надзорного Органа Взаимного Стразования.

FSPR — Financial Service Providers Register, New Zealand (Финансовая Служба Регистрации Участников Финансовых Рынков, Новая Зеландия). Организация занимается контролем деятельности посредников на финансовых рынках, под её юрисдикцию подпадают только инвестиционные компании, зарегистрированные и имеющие лицензию на осуществление биржевой деятельности на территории Новой Зеландии. FSPR является достаточно привлекательным регулятором для форекс брокеров, поскольку выдвигает им посильные требования в вопросах лицензирования.

FDRS — Financial Dispute Resolution Scheme, New Zealand (Центр урегулирования финансовых споров, Новая Зеландия). Независимая организация регулирующая деятельность финансовых учреждений, зарегистрированных на территории Новой Зеландии. Имеет право замораживать активы компаний, для погашения их обязательств перед клиентами, предварительно уведомив брокера о претензиях со стороны инвесторов. Компенсации возможны только в случае нарушения брокером прав клиента, но не в случаях банкротства брокера в результате форс-мажорных ситуаций или мошенничества.

Регуляторы форекс

РЕГУЛЯТОРЫ ФОРЕКС — Forex Rugulators — FX Regulation

Регуляторы форекс. В работе форекс брокера очень важно учитывать Forex регулирование в каждой юрисдикции, в которой вы ведете деятельность, чтобы обеспечить достаточный уровень безопасности и комфорта как для форекс брокера, так и для трейдеров.

Форекс брокеры, зарегистрированные в юрисдикциях, в которых отсутствует реальный регулятор, могут стать причиной потери денег трейдеров, поскольку по сути не подотчетны никому. В дополнение к этому, многие нерегулируемые форекс брокеры не предпринимают основных мер по защите средств клиентов.

Регуляторы обычно требуют от брокера хранить средства клиентов отдельно от средств компании, чтобы не позволить потерям компании влиять на средства их клиентов или оплачивать эксплуатационные расходы компании.

К тому же, многие регуляторы требуют создания компенсационного фонда на случай банкротства брокера.

Настоятельно рекомендуется трейдерам работать только с компаниями, которые регулируются уважаемыми юрисдикциями. Резиденты некоторых стран могут быть ограничены в выборе форекс брокера в связи с ограничением валютного регулирования их юрисдикции, в частности по внесению депозита на счет брокера.

Валютное регулирование может в корне отличаться между странами в связи с различной нормативно-правовой средой. Далее мы постараемся вас ознакомить с текущей нормативной базой в ряде юрисдикций:

Топ регуляторы форекс деятельности — Forex и CFD Регулирование в Европе — Регуляторы форекс

CySec – Кипр, FCA – Великобритания, MFSA – Мальта.

Данные юрисдикции требуют не менее 100 000 EUR капитала, к примеру на Кипре и Мальте – 125 000 EUR. Обязательно требование к наличию физического офиса на территории юрисдикции и резидентными сотрудниками (можно использовать номинальных).

Достаточно жесткие требования к месячным и годовым отчетам.

Период получения лицензии: CySec – 3-6 месяцев, FCA – 7 месяцев – 1,5 года, MFSA – 6-10 месяцев.

Из данной категории лицензий, CySec является самым простым и быстрым способом получения лицензии

Вы часто видите Forex брокеров и других поставщиков услуг по рекламе торговле валютой, которые позиционируют себя как регулируемые ЕС, однако не существует одного общего Европейского финансового регулятора, ответственного за выдачу финансовых лицензий по всему ЕС.

В каждой стране-члене есть отдельный орган, отвечающий за регулирование финансовых услуг.

Например, форекс брокеры, базирующиеся в Великобритании, подпадают под юрисдикцию Financial Conduct Authority (FCA), в то время как форекс брокеры, основанные на Кипре подпадают под юрисдикцию Комиссии по ценным бумагам и биржам Кипра (CySEC).

Связывает все эти национальные регуляторы вместе Директива ЕС о рынках финансовых инструментов, более известная как MiFID. MiFID является ключевым примером приверженности Европейского союза к общему рынку финансовых услуг, то есть возможность для компаний в одной стране иметь возможность вести бизнес по всей территории Европейской экономической зоны.

Когда форекс брокеры утверждают, что они регулируются ЕС, под этим подразумевается, что они регулируются в стране, которая заключила соглашение с MiFID.

Директива о рынках финансовых инструментов (MiFID) — Регуляторы форекс

Одним из центральных принципов MiFID является возможность паспортизации по территории других Европейских стран. Это позволяет брокерам, регулируемым в Европейском экономическом пространстве одной страны предлагать свои услуги клиентам на всей территории Европейской экономической зоны.

Это означает, что для форекс брокера, получившего лицензию на Кипре, есть возможность привлекать клиентов, к примеру в Соединенном Королевстве, не имея дополнительной лицензии в Соединенном Королевстве.

Отчасти поэтому, ряд самых больших компаний в розничной FX, предпочитают иметь европейскую дочернюю компанию, которая позволяет им продвигать свои услуги во множестве стран.

Несмотря на возможность для форекс брокеров получить лицензию в одной стране EEA для ведения бизнеса во всех странах Европейского экономического пространства, сфера регулирования Forex варьируется между странами-членами с более жестким регулированием в некоторых юрисдикциях, и менее жестким в других.

Это связано с тем, что MiFID лишь стремится к минимальной гармонизации, введению минимального уровня регулирования, который должен быть реализован внутренними европейскими регуляторами.

Это дает некоторым внутренним регуляторам возможность завышать минимальные требования, изложенные MiFID, в то время как другие страны придерживаются политики использовать минимумы, требуемые Европейской директивой.

Вот почему большинство форекс брокеров предпочитают получить лицензию Кипра, Мальты или Болгарии, которые предлагают благоприятную регуляторную атмосферу с точки зрения услуг форекс брокера.

MiFID устанавливает ряд важных требований для защиты трейдеров, и делает многое для того, чтобы операции, с которыми работают Европейские компании форекс брокеров, осуществлялись в Европейской экономической зоне.

Одним из важных требований в MiFID является введение обязательных компенсационных фондов инвесторов, которые защищают розничных клиентов при банкротстве брокера, обязуя возместить определенную сумму депонированных средств клиенту.

Также излагаются минимальные требования к капиталу и обязательному разделению клиентских и корпоративных фондов, предоставляя трейдерам должный уровень защиты их инвестиций.

Другие части директивы направлены на обеспечение того, чтобы клиенты получали качественные услуги и справедливое обращение при работе с брокерскими компаниями.

Европейские Регуляторы — Регуляторы форекс

Как упоминалось ранее, MiFID применяется к странам Европейского Союза и Европейской экономической зоны. Ниже вы найдете список всех стран и регуляторов-участников MiFID.

Страны-члены Евросоюза — Регуляторы форекс

  • Австрия: Комиссия по финансовым рынкам (FMA)
  • Бельгия: Финансовая Банковская и страховая комиссия (CBFA)
  • Болгария: Комиссия Финансовой инспекции Болгарии (FSC)
  • Хорватия: Агентство по надзору за финансовыми услугами
  • Кипр: Комиссия по ценным бумагам и биржам Кипра (CySEC)
  • Чехия: Чешский национальный банк
  • Дания: Датское управление по финансовому надзору (Danish FSA)
  • Эстония: Finantsinspektsioon
  • Франция: Autorité des Marches Financiers (AMF)
  • Германия: Федеральное управление финансового контроля (BaFin)
  • Греция: Комиссия Рыночного Капитала
  • Венгрия: Управление финансового надзора Венгрии
  • Ирландия: Центральный банк Ирландии (CBI) — Регулятор Avatrade
  • Италия: Commissione Nazionale por le Società e la Borsa (CONSOB)
  • Латвия: Комиссия рынка финансов и капитала
  • Литва: Комиссия по ценным бумагам Литовской Республики.
  • Люксембург: Комиссия по надзору за финансовым сектором (CSSF)
  • Мальта: Управление по финансовым услугам Мальты (MFSA)
  • Нидерланды: Управление по финансовым рынкам (AFM)
  • Польша: Польское Управление Финансового Надзора (KNF)
  • Португалия: Португальская Комиссия по ценным бумагам (CMVM)
  • Румыния: Румынская национальная комиссия по ценным бумагам
  • Словения: Агентство Рынув Ценных бумаг (ATVP)
  • Испания: Национальная комиссия дель-Меркадо де Валорес (CNMV)
  • Швеция: Управление финансового надзора Швеции
  • Соединенное Королевство: Управление Финансового Контроля (FCA)

Европейская экономическая зона — Регуляторы форекс

Следующие регуляторы являются участниками MiFID, поскольку являются членами Европейской экономической зоны:

  • Исландия: Управление финансового надзора Исландии
  • Лихтенштейн: Управление по финансовому рынку (Лихтенштейн) (FMA)
  • Норвегия: Управление финансового надзора Норвегии

Forex и CFD Регулирование США — Регуляторы форекс

Нормативно-правовая база США и Японии считается строжайшей в мире. Резидентам и гражданам США разрешается работать только с форекс брокерами, регулируемыми CTFC и NFA.

Компании и физические лица, которые не обладают соответствующей CTFC и NFA лицензией, не разрешается предлагать услуги американским гражданам.

Именно поэтому на многих веб-сайтах есть предупреждение для посетителей США, предупреждая их о том, что содержание сайтов не предлагается резидентам или жителям США. Регулирование резко возросло с момента введения закона Dodd-Frank Act 2008 года.

Форекс Брокеры США находятся на острие существующих ограничений. Форекс брокеры могут предложить только максимум 10:1 плечо и услуги доступны только тем, кто считаются правомочными участниками рынка.

Американские регуляторы также придают большое значение прозрачности и, таким образом, США Forex брокеры обязаны обнародовать ряд данных, в том числе счета компании и прибыльность клиентов компании.

В случае, если ваши источники платежей находятся в США или Японии, нужно иметь ввиду, что вам потребуется иметь минимум 20 000 000 USD капитала (взносы клиентов не считаются капиталом).

Также, существуют высокие годовые\месячные пошлины регуляторов (NFA к примеру взимает ежегодно более 100 000 USD), очень жесткие требования к отчетности, ежемесячная проверка регулятора без предупреждения.

Требования к физическому адресу и сертифицированному персоналу, строгое соблюдение всех необходимых правил и регуляций.

Период получения лицензии: 1-2 года.

Такие регуляторы также требуют соблюдения ограничений в отношении торговли, к примеру, 50:1 у NFA, также внедрение строгих правил торговли. В Швейцарии, чтобы стать форекс брокером с лицензией, необходимо получить банковскую лицензию, а CEO должен быть рекомендован предыдущим Советом директоров.

В то время, как нормативно-правовая база США создала сильно отрегулированный и прозрачный рынок, это также заставило некоторых брокеров уйти из американского рынка. Это означает, что жители Соединенных Штатов более ограничены в выборе форекс брокера, с которым можно работать.

Forex и CFD Регулирование Австралии — Регуляторы форекс

С 2006 года регулирование розничной торговли иностранной валютой в Австралии была в руках ASIC (Комиссии по ценным бумагам и инвестициям Австралии). Форекс брокеры, действующие в Австралии должны иметь Австралийскую финансовую лицензию.

Австралийский регулятор устанавливает ряд критериев для компаний, желающих получить AFS лицензию. Требования довольно жесткие, и все согласны с тем, что ASIC делает хорошую работу по защите австралийских клиентов.

В Австралии необходимо 1.000.000 AUD нормативного капитала. Обязательно наличие физического офиса на территории юрисдикции и резидентных сотрудников (можно использовать номинальных). Достаточно жесткие требования к месячным и годовым отчетам.

Новая Зеландия — Регуляторы форекс

FMA Новой Зеландии объявила о значительном увеличении нормативных требований, для компаний, которые ведут деятельность в данной юрисдикции. Эти изменения произошли совсем недавно, хотя регулятор утвердил изменения еще в сентябре 2022 года.

Новые положения могут привести к существенному переполоху в странах FX деятельности со страной, поскольку ранее удобные положения, позволяющие работать с оффшорными юрисдикциями перестанут быть возможными.

Введение повышенных нормативных требований для обоих FMA и FSP компаний, скорее всего, приведет к значительному переполоху, который заставит ряд компаний покинуть страну.

В прошлом зарубежные компании, зарегистрированные в качестве Поставщиков финансовых услуг (FSP’s) столкнулись со значительным сокращением нормативных требований, позволяющих им действовать в пределах юрисдикции с относительно минимальными затратами.

Это привело к тому, что многие офшорные форекс брокеры стали FSP, поскольку такая регистрация помогла повысить репутацию компании, сняло озабоченность трейдера о ведении бизнеса с оффшорными компаниями.

Новая нормативная база значительно повышает минимальные требования, которым Форекс брокер должен будет соответствовать, что делает регистрацию в Новой Зеландии гораздо менее привлекательным вариантом.

Новые требования включают в себя — Регуляторы форекс

Минимальные чистые активы: 1 000 000 NZD или 10% от среднего дохода.

Команда, ответственная за соответствие требованиям, регулирование и управление рисками.

Соответствующие стандарты на подключение новых клиентов.

Информация о конфликте интересов и размещение соответствующих политик.

Стандарты для хеджирования внутренних рисков и регулирование маржи клиентов.

Правила сегрегации средств клиентов.

Правила, требующие от компании поддерживать должный учет информации о счетах клиента.

Введение новых мер по контролю форекс брокеров зачастую приводят к тому, что брокер вынужден уходить в юрисдикцию, более лояльную к форекс деятельности.

Forex и CFD Положения в России — Регуляторы форекс

RAFFM выступает от имени Российской ассоциации финансовых рынков, а также является саморегулируемой организацией. В России и других странах СНГ в настоящее время не существует нормативно-правовой базы для регулирования определенных внебиржевых финансовых услуг, таких как спот FX и CFD торговли.

RAFFM является лишь одним из многих саморегулируемых организаций, которые возникли, чтобы попытаться успокоить клиентов, когда имеем дело с нерегулируемыми форекс брокерами, которые имеют сильное влияние в регионе.

RAFFM имеет только четыре компании-члена, что делает его одним из самых маленьких саморегулируемых организаций, наряду с другими организациями, такими как CFRIN и FMRRC, имеющего значительно больше членов.

RAFFM однако не имеет такой сильной репутации, критикуема многими участниками относительно ее нейтралитета и полезности этой организации. Некоторые утверждали, что четыре организации, входящие в RAFFM имеют связи друг с другом и представляют серьезный конфликт интересов.

Вполне возможны конфликты интересов для тех, кто является клиентами Mayzus Investment Services, InstaForex, LiteForex и CorsaCapital, если их клиенты будут подавать жалобы в RAFFM. На данный момент нет примеров того, как и где трейдеры смогли бы решить свои проблемы путем подачи жалоб в организацию.

Как и с другими саморегулируемыми организациями, RAFFM не имеет реальной власти для ее участников, являясь организацией, которая не в состоянии штрафовать или возмещать убытки трейдеров при банкротстве брокера.

Основное влияние организации в том, что она имеет возможность лишить компанию членства, но являясь зависимой от членских доходов это становиться практически невозможным на практике.

Саморегулируемые организации, такие как RAFFM, не предлагают трейдерам такого уровня защиты, как правительственные регуляторы. В частности, членство мелких и менее авторитетных саморегулируемых организаций имеет очень малое влияние, а трейдеры хотят торговать с форекс брокером с солидной лицензией.

Следует также подчеркнуть, что некоторые члены RAFFM имеют особо плохую репутацию с многочисленными жалобами онлайн относительно как InstaForex, так и LiteForex.

Дни саморегулируемых организаций в России в ближайшее время подходят к концу, глядя на попытки правительства зарегулировать положения розничных FX и CFD брокеров в стране, которые положат конец оффшорным компаниям, которые регулируются местными регуляторами, создаваемыми видимость легитимности, по крайней мере в России.

Хотя, смотря с практической точки зрения, это произойдет очень не скоро.

Совет Федерации, который действует в качестве верхней палаты российского парламента, в конце 2022 года одобрил долгожданный закон Форекс. Начиная с октября, существующие и вновь образованные форекс брокеры должны будут получить лицензию от утвержденной саморегулируемой организации (SRO).

Эти саморегулируемые организации будут находиться под контролем правительства, чтобы гарантировать, что они обеспечивают надлежащую защиту для потребителей.

После января 2022 года, форекс брокеры, которые не являются членами утвержденной саморегулируемой организации, должны будут закрыться или прекратить работу на территории Российской Федерации.

Одними из самых поразительных моментов в отношении законопроекта, являются строгие ограничения относительно уровня плеча, которое может быть предложено розничным трейдерам.

Ограничения для брокера составляет максимум 100:1. Будет интересно посмотреть, как это будет работать с российскими форекс брокерами, которые предлагают одни из самых высоких уровней плеча на розничном рынке FX, с рядом российских брокеров до 1000:1.

Еще одним интересным моментом законопроекта является то, что в нем нет никакого явного упоминания о CFD или Бинарных опционах.

Таким образом, в зависимости от интерпретации закона, может быть возможно осуществлять деятельность для бинарных опционов и брокеров, которые предлагают только CFD на акции, продолжая работать в России без лицензии, одобренной SRO.

Следует также отметить, что иностранные компании не будут затронуты этим регулированием, хотя есть предположения, что российские законодатели могут попытаться ограничить торговлю с иностранными форекс брокерами путем размещения брокеров в черные списки или блокирования доступа к веб-сайтам форекс брокеров (на практике это очень сложно реализовать).

Структура закона является очень гибкой и вполне возможно, что регулирование будет расширено, чтобы охватить деятельность бинарных опционов.

Forex и CFD Регулирование Израиль: Комиссия по ценным бумагам Израиля — Регуляторы форекс

За последние несколько лет финансовый регулятор Израиля (ISA) стремится внести Forex и CFD торговлю под сферу своей компетенции. Уже давно бытует предположение, что такое регулирование будет насыщено требованиями и после вступления в силу деятельность FX / CFD услуг для резидентов Израиля будет жестко зарегулирована.

Положения, предложенные подкомитетом по ценным бумагам ISA, являются относительно жесткими и некоторые участники обеспокоены тем, что некоторые аспекты нового регулирования могут оказать негативное влияние на деятельность форекс брокеров со значительной клиентской базой в стране.

Наиболее важные аспекты предлагаемого FX и CFD регулирования заключаются в следующем:

Форекс брокеры, желающие работать в Израиле, должны будут подать заявление на получение лицензии ISA.

Отчетность – форекс брокеры будут обязаны подавать отчеты в ISA, чтобы застраховать средства клиентов.

Кредитное плечо — Предлагаемые ограничения, налагаемые на плечо, вероятно, наиболее спорный аспект новых регулирующих предложений. Плечо будет ограничено до 100: 1. Еще более жесткие ограничения плеча будут размещены на инструментах, которые считаются инструментами среднего и высокого риска.

Плечо для инструментов высокого риска будет установлено на уровне не более 20:1, в то время как плечо на инструменты среднего риска будет ограничено до 40:1. В связи с этим возникает вопрос о том, будет ли Израильские форекс брокеры конкурентоспособными с иностранными конкурентами, которые способны предложить значительно большее плечо для клиентов.

Конфликт интересов по отчетности – Форекс брокеры будут обязаны объяснить их контрагентам о любых потенциальных конфликтах интересов для своих клиентов. Нечто, похожее на требования MiFID в Европе.

Кроме того, форекс брокеры не смогут предоставить какие-либо рекомендации клиентам по любому продукту, доступному у брокера.

Фонд Сегрегации Клиента — средства клиентов должны содержаться на трастовых счетах третьих лиц, и быть надежно отделены от рабочих средств форекс брокера. Это то, что предоставляет трейдерам ценную защиту и предотвращает хищение средств форекс брокером. Это то, что требуется от подавляющего большинства регуляторов финансовых услуг.

Клиентские отчеты – Форекс брокеры будут обязаны предоставлять клиентам раз в две недели и ежемесячно отчеты, содержащие всю деятельность брокера, включая депозиты, сделки, комиссии, сборы и проценты.

Клиентская Верификация – форекс брокеры будут обязаны убедиться, что их клиенты дееспособны и полностью понимают финансовый механизм / инструмент, который они используют.

Они также будут обязаны идентифицировать, что лицо не является подставным и достаточно компетентным для торговли на финансовых рынках.

Предлагаемые правила вводят множество важных средств защиты и приводят израильское регулирование в соответствие с положениями в других странах мира.

Строгие ограничения на максимальное кредитное плечо, которое может быть предложено клиентам — это то, что, скорее всего, будет волновать некоторых форекс брокеров с большим количеством розничных клиентов, заинтересованными воспользоваться значительными суммами заемных средств.

Новые предлагаемые нормы также будут представлять интерес для регулируемых фирм в других юрисдикциях, которые будут необходимы для получения лицензии на ISA, если они хотят заполучить клиентов, находящихся в Израиле.

Существует вероятность некоторых корректировок с предложениями, требующими утверждения полного комитета ISA, но вполне вероятно, что регулирование FX и CFD торговли будет введено в Израиле в ближайшее время.

Различные оффшорные территории — Регуляторы форекс

Популярные юрисдикции для форекс брокеров, имеющих лицензии в оффшорных зонах: БВО, Сейшельские острова, Новая Зеландия, Лабуан, Вануату, Болгария, Белиз.

При наличии 100 000 USD для регуляторного капитала и 20 000 – 30 000 USD на компанию с лицензией FX брокера, тогда вам следует рассмотреть данные юрисдикции (исключением является Белиз – недавно там подняли требования капитала до 500 000 USD).

Один из явных недостатков — то, что слабый контроль регулятора может быть воспринят клиентами как отсутствие или слабая защита их инвестиций.

Период получения лицензии: Вануату – 1-2 месяца, Лабуан – 1-3 месяца, Сейшельские острова – 2-6 месяца, Болгария – 2-4 месяца, БВО – 3-7 месяца, Белиз – 4-8 месяца.

Большая проблема этих юрисдикций заключается в том, что банки в Европе пытаются запретить осуществлять вклады в эти юрисдикции от резидентов ЕС, поскольку они считаются оффшорными (кроме Болгарии) и могут считаться используемыми для уклонения от налогообложения.

Данные факторы могут являться причиной отказа банков в Европе открывать счета для компаний в таких юрисдикциях, даже при условии наличия соответствующей лицензии.

Однако, наш опыт в данной индустрии поможет в решении любых проблем с банковским счетом для вашей компании.

Несомненно, на сегодняшний день самым простым вариантом из данной категории является лицензия на Вануату.

Отсутствие требований к местному персоналу, отсутствие требований к местному офису, минимальные требования к уставному капиталу для лицензии – примерно 1850 USD, которые не блокируются на счету.

Минимальные сроки рассмотрения документов на получение лицензии – в нашей практике лицензию можно реально получить за месяц, — данные факторы выгодно выделяют данную юрисдикцию среди прочих в данной категории форекс лицензий.

Наш опыт позволяет предлагать нашим клиентам полный спектр услуг по получению лицензии и предоставления платежных решений – открытие счетов, подключение мерчант счетов и платежных систем на сайт.

Выводы — Регуляторы форекс

Поскольку регулирование значительно варьируется юрисдикции к юрисдикции, невозможно полностью обсудить все нормативно-правовые режимы.

Правильное финансовое регулирование дает трейдерам дополнительного спокойствия и рекомендуется, чтобы трейдеры работали с брокерскими компаниями, регулируемыми в солидных юрисдикциях.

Пожалуйста, свяжитесь с нами, чтобы узнать больше о возможностях лицензирования, получения индивидуального предложения исходя из ваших требований и детального расчета для получения лицензии Вашего будущего или существующего бизнеса.

Форекс от А до Я

Все для заработка на форекс: от основ трейдинга до прибыльных торговых роботов

Регуляторы форекс брокеров

Чем занимаются регуляторы

  1. Контроль деятельности лицензированных компаний, их финансового состояния. Для этого проводятся регулярные проверки, чтобы на ранней стадии выявить возможные проблемы. Также регулятор следит за уровнем предоставляемых брокером услуг и выполнением им взятых на себя обязательств перед инвесторами.
  2. Решение спорных вопросов и наказание виновных. Любой клиент брокера может обратиться к регулятору с жалобой, и тот, в случае достаточной серьезности предъявляемых претензий, проводит расследование. Вынесенное в итоге решение является обязательным для выполнения. Наказанием для брокера может быть штраф, лишение лицензии на предоставление финансовых услуг, в особых случаях – привлечение к уголовной ответственности высших должностных лиц компании. Но здесь без судового разбирательства уже не обойтись.
  3. Компенсация убытков, полученных клиентами брокера в случае его банкротства. Получив лицензию регулятора, брокер, кроме всевозможных регулярных платежей, делает также взносы и в компенсационный фонд. В случае его банкротства, когда на банковских счетах пусто, регулятор использует средства фонда для возмещения ущерба пострадавшим инвесторам.

Уровень надежности регуляторов

  1. В какой стране находится регулятор. Какой регулирующий орган у вас вызывает больше доверия: из США или Сингапура? Думаю, вы выберете первый вариант, хоть я и не говорил о конкретных регуляторах. Просто в развитых странах все подчиняется законам, нарушение которых ведет к незамедлительному и суровому наказанию. Регуляторы здесь могут быть только частью системы, пойти против которой сложно и невыгодно. В итоге мы получаем строгий и справедливый контроль деятельности брокеров.
  2. Имеет ли регулятор контроль и поддержку со стороны государства. Самые надежные регуляторы подотчетны правительству страны, в которой они находятся. Кроме того, их компенсационный фонд в определенных случаях может пополняться из государственной казны, а не только за счет регулярных взносов поднадзорных компаний. Это заметно повышает вероятность получения компенсаций пострадавшими клиентами.

Лучшие регуляторы форекс брокеров

Регуляторы форекс брокеров

Средний уровень

Скоро появятся в обзоре

CMVM (Португалия)
FSAEE (Эстония)
ACPR (Франция)
MNB (Венгрия)
AMF (Франция)
MAS (Сингапур)
CMB (Турция)
BCSC (Британская Колумбия, Канада)
ESMA (ЕС)
FCMC (FKTK) (Латвия)
SEC (США)
Consob (Италия)
FMA (Австрия)
AFM (Нидерланды)
DFSA (Дания)
ASROS (Россия)
АРБ (Россия)
DMCC (ОАЭ)
SCA (ОАЭ)
КРОУФР (Россия)
ЦРОФР (Россия)
VFSC (Вануату)
PFSA (Польша)
SFSA (Сейшельские острова)
АФД (Россия)
НАУФОР (Россия)
CIMA (Каймановы острова)
Broker Regulator (Сент-Винсент и Гренадины)
FinTRAC (Канада)
FSCL (Новая зеландия)
ISO (Новая зеландия)
FDR (Новая зеландия)
РАУФР (Россия)
ФСФР (Россия)

CFTC (Commodities Futures Trading Commission)

Функции CFTC

  • Выдача лицензий на деятельность финансовых компаний и организаций – участников фьючерсной биржи;
  • Регуляция подотчетных компаний, обработка их еженедельных отчетов;
  • Проведение экзаменов для работников подотчетных компаний, в том числе и для их руководства;
  • Наказание компаний за нарушение положений комиссии (от штрафов до отзыва лицензии и их закрытия).

Пример работы CFTC

NFA (National Futures Association)

Функции NFA

Как получить лицензию NFA

  • Правила относительно проскальзываний должны быть четко прописаны в клиентском соглашении;
  • Отменять или корректировать цены необходимо за 15 минут и не более. В противном случае такие изменения должны быть в пользу трейдера;

FINRA (Financial Industry Regulatory Authority)

Функции FINRA

  • Лицензирует брокеров;
  • Рассматривает жалобы клиентов финансовых компаний;
  • Проводит консультации других регуляторов;
  • Контролирует законность действий участников рынка, в случае нарушений – проводит расследование, налагает штрафы на виновных, которые идут на выплату компенсации пострадавшей стороне;
  • Ликвидирует брокерские компании, которые признаны виновными в мошенничестве.
  • Начиная с 2003 года, FINRA тратит немалые суммы на обучение потенциальных инвесторов.

Пример работы FINRA

SIPC (Securities Investor Protection Corporation)

Функции SIPC

  • …обращается в суд, чтобы тот назначил ответственное за ликвидацию компании лицо;
  • …для сбережения средств инвесторов переводит их на счета других подконтрольных регулятору компаний (после получения согласия на это от клиентов). Это впоследствии даст возможность продолжить торговлю на финансовых рынках;
  • …если к средствам инвесторов нет доступа, то SIPC компенсирует потери до $500 000 на клиента, в том числе до $250 000 наличными.

MiFID (The Markets in Financial Instruments Directive)

Функции MiFID

  • Брокерам необходимо разделять своих клиентов на несколько категорий в зависимости от их уровня компетентности в финансовой сфере, чтобы улучшить качество предоставляемых услуг и повысить защиту инвестиций;
  • Брокеры обязаны предоставлять своим клиентам всю информацию о торговых условиях. Сокрытие даже незначительных сведений недопустимо;
  • Между запросом клиента на открытие сделки и ее выполнением не должно быть задержек;

Как стать брокером в ЕС

  • Уставной капитал для «чистых» форекс брокеров – от €100 000 до €150 000, для фондовых брокеров – €1 000 000;
  • Наличие страховки на случай банкротства;
  • Структура компании должна гарантировать постоянное и беспроблемное предоставление услуг клиентам;
  • Высокий уровень внутренней безопасности компании;
  • Своевременная публикация информации об операциях на бирже;
  • Высококвалифицированные сотрудники.

BaFIN (The Federal Financial Supervisory Authority)

Функции BaFIN

  • Контролирует работу всего финансового рынка страны;
  • Регулирует банковский сектор;
  • Выполняет лицензирование брокерских компаний;
  • Постоянно мониторит платежеспособность финансовых компаний;
  • Контролирует уровень качества услуг, предоставляемых финансовыми компаниями;
  • Собирает и обрабатывает отчетность компаний;
  • Занимается исследованиями, цель которых – снижение рисков в брокерской сфере.
  • Пакет учредительных документов;
  • Бизнес-план;
  • Документы, подтверждающие необходимый уровень квалификации сотрудников;
  • Документы, подтверждающие возможность компании выполнять свои обязательства перед клиентами, в частности в финансовом плане.

Примеры работы BaFIN

CySEC (Cyprus Securities and Exchange Commission)

  • Если вы проводите финансовые операции за пределами Кипра, вы не платите налог на прибыль. Внутри страны за это придется платить только 10%;
  • Отсутствие налога на труд нерезидентов Кипра;
  • Налог в размере 0% на дивиденды;
  • Абсолютная анонимность.
  • Лицензирование финансовых компаний и контролирование их работы;
  • Аудиторскую проверку лицензированных компаний;
  • Регулирование Кипрской фондовой биржи и ее эмитентов;
  • Контроль инвестиционных проектов.

Как получить лицензию CySEC

  • Подача заявки;
  • Оплата авторизации, стоимость которой может колебаться от €3000 до €130 000;
  • Предоставление информации о структуре компании;
  • Подтверждение достаточного уставного капитала компании – от €125 000 до €1 000 000;

Пример работы CySEC

FCA (Financial Conduct Authority, бывший FSA)

Функции FCA

  • Мониторит деятельность финансовых структур;
  • Контролирует прозрачность ведения бизнеса;
  • Предотвращает недобросовестные действия компаний, которые могут стать причиной финансовых потерь их клиентов;
  • Постоянно совершенствует правила финансовой отчетности.

Как получить лицензию FCA

  • При рассмотрении споров между компанией и клиентом, служба финансовой деятельности изначально занимает сторону последнего.
  • Чтобы получить лицензию, не обязательно быть зарегистрированной в Великобритании компанией. Но с другой стороны придется предоставить около двух десятков заявок, квитанций, справок и прочих документов.
  • Главным препятствием на пути к получению лицензии является требование к залогу – для получения брокерской лицензии необходимо иметь счет в одном из банков Великобритании на сумму €1 000 000.
  • Регулятор ежегодно проводит аудит компании, а также осуществляет постоянный мониторинг ликвидности брокера.
  • Получив лицензию FCA, брокеру придется взять в штат представителя регулятора, который будет контролировать деятельность компании изнутри.

Примеры работы FCA

FINMA (Swiss Financial Markets Authority)


Как получить лицензию FINMA

  • Офис в Швейцарии;
  • Капитал в размере 1.5 млн. швейцарских франков;
  • Подробный бизнес-план с разъяснениями, каким образом брокер будет контролировать риски и поддерживать достаточный уровень капитала;
  • Систему внутреннего аудита. Также необходимо назначить внешнюю аудиторскую фирму, которая будет регулярно проводить проверки

ASIC (Australian Securities and Investments Commission)

Функции ASIC

Как получить лицензию ASIC

  • Наличие собственного капитала. Для форекс брокеров это достаточно скромная сумма – всего 50 000 австралийских долларов.
  • Предоставить информацию обо всех сотрудниках компании, в частности об их уровне квалификации. Это гарантирует качественный сервис для клиентов.
  • Наличие достаточной технической базы, которая позволит компании предоставлять заявленные ею услуги.
  • Штраф $14 млн., выставленный Barclays Bank за неправомерное использование средств клиентов;
  • Неоднократно оштрафована Citigroup Global Markets Australia за проблемы в работе программного обеспечения, в результате которых трейдеры компании покупали/продавали по нерыночным ценам. При этом комиссия останавливала торги и отменяла торговые операции.
  • Расследование торговли с использованием инсайдерской информации на валютной паре AUDUSD. Виновные были наказаны – от штрафов до тюремных сроков.
  • Отмена лицензии компании Rainbow Legend Group Pty Ltd, которая не соблюдала свои обязательства по финансовой отчетности.
  • Комиссия запретила на 4 года директору и генеральному менеджеру Monarch FX вести бизнес, связанный с финансовой сферой, так как компания предоставляла услуги автоматического копирования сделок, не имея при этом лицензии ASIC.

FSP или FSPR (Financial Service Providers Register)

Функции FSP

  • Ведет государственный реестр зарегистрированных на территории страны финансовых компаний;
  • Регулирует работу этих компаний и обеспечивает доступ к информации о них;
  • Запрещает работу в финансовой сфере лицам и компаниям, которые в прошлом предпринимали какие-либо мошеннические действия;
  • Реализация законов по борьбе финансовыми преступлениями, в том числе отмыванием денег;
  • Отстаивание прав клиентов в спорных ситуациях.

Как получить лицензию FSP

  • Правильно оформить и подать все необходимые документы (их наименование довольно обширное);
  • Оплатить госпошлину (около $5 000);
  • Для регистрации форекс брокера придется получать еще и лицензию FMA, что также занимает время и стоит денег.
  • FSCL (Financial Services Complaints Ltd или Служба по урегулированию споров);
  • ISO (Insurance & Savings Ombudsman Scheme или Служба страхования и сбережений);
  • FDR (Financial Dispute Resolution Service или Служба по Разрешению Финансовых Споров).

FMA (The Financial Markets Authority)

IIROC (Investment Industry Regulatory Organization of Canada)

CIPF (Canadian Investor Protection Fund)

JFSA (Financial Services Agency)

FI (Finansinspektionen)

CNMV (Comisión Nacional del Mercado de Valores)

ISA (Israel Securities Authority)

  • Лицензирование финансовых компаний и последующий контроль их деятельности, расследование нарушений с их стороны;
  • Проверка предоставляемых компаниями финансовых отчетов;
  • Контроль фондовой биржи и работы торговых платформ.
  • Уставной капитал – не менее $200 000;
  • Минимум 10% от капитала должны быть выделены в качестве страховки;
  • Средства клиентов должны храниться на сегрегированных счетах;
  • Максимальное кредитное плечо – 1:100;
  • Бонусы и акции запрещены.

FSB (Financial Services Board)

IFSC (International Financial Services Commission of Belize)

Зарегистрировать компанию в Белизе несложно, а налогообложение там является весьма демократичным (если хорошо постараться, то налоги платить и вовсе не придется). Это привлекает многие компании, в том числе и форекс брокеров. Получить лицензию Комиссии по международным финансовым услугам (IFSC) несложно и относительно недорого, а регуляция деятельности финансовых компаний со стороны комиссии является, можно сказать, формальной. Наверное поэтому доверие трейдеров к брокерам с данной лицензией находится на низком уровне.

Топ-5 регулирующих органов Форекс в мире в 2022 году.

Торговля на рынке Форекс регулируется строгими регулирующими органами разных стран в зависимости от страны. В каждой стране есть государственное регулирующее агентство, которое контролирует операции на рынке Форекс и финансовом рынке. Эти агентства функционируют как надзорные органы для обеспечения соблюдения участниками местных правил и для лицензирования брокеров, которые играют в соответствии с установленными правилами. Узнайте больше из нашего Список FX Brokers по странам.

Регулирующие органы также несут ответственность за переоценку лицензированных брокеров и подвергать их серии процессов аудита и проверки для обеспечения соответствия и эксплуатации, соответствующих отраслевым стандартам.

Торговля иностранной валютой (FX) обеспечивает широкий потенциал прибыли для трейдеров и инвесторов во всем мире. Тем не менее, в той мере, в какой это связано с большим потенциалом прибыли, это также привлекает внимание тех, кто совершает коррупционные и нечестные действия.

Лучшие в мире регуляторы форекс-брокеров:

  • Комиссия по торговле фьючерсами на сырьевые товары (CFTC) – США
  • Национальная фьючерсная ассоциация (NFA) – США
  • Финансового поведения Орган (FCA) – UK
  • Швейцарский орган по надзору за финансовыми рынками (FINMA) – Швейцария
  • Кипрской комиссией по ценным бумагам и биржам (CySEC) – Кипр
  • Австралийская комиссия по ценным бумагам и инвестициям (ASIC) – Австралия
  • Pepperstone
  • IC Markets
  • CMC Markets
  • AVATRADE
  • easyMarkets
  • fpmarkets
  • FXCM
  • Global Prime
  • Подумайте рынки
  • XM Group
  • Oanda
  • Questrade
  • FXCM
  • XM
  • FBS
  • Etoro
  • easyMarkets
  • fpmarkets
  • FxPro
  • HotForex
  • HYCM
  • Etoro
  • XM
  • Tickmill
  • Подумайте рынки
  • CMC Markets
  • FOREX.com
  • FXCM
  • FxPro
  • FXTM
  • HYCM
  • Pepperstone

В результате на валютном рынке есть много форекс-брокеров, целью которых является получение прибыли от проведения нерегулируемой деятельности.

Это заставило регулирующие органы осуществлять более строгий контроль над всей форекс-индустрией. Введение более строгого регулирования и более опытных трейдеров заставляет нерегулируемых брокеров регулироваться или прекращать свою деятельность.

Таким образом, главное, что вам нужно учитывать как форекс-трейдер при принятии решения трейдером форекс трейдеру под своей платформой, — это то, лицензированы ли они и насколько авторитетна организация, которая их лицензировала.

Лицензия брокера указывает, какие регулирующие органы Форекс контролируют их деятельность. Поскольку эти лицензии не одинаково признаны и оценены, для новых брокеров очень важно знать, как эти разные регуляторы отличаются друг от друга. Мы предоставили пять лучших регулирующих органов в этой статье, чтобы помочь вашим торговым и инвестиционным решениям.

Лучшие форекс-регуляторы 5

Комиссия по торговле фьючерсами на сырьевые товары (CFTC)

Соединенные Штаты располагают крупнейшим финансовым рынком во всем мире, а торговля валютой — всего лишь один из компонентов этого. США также навязывают самые строгие правила на валютном рынке.

Торговля на валютном рынке США с чрезмерным использованием заемных средств находится под контролем США. Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) . Это агентство было создано в 1974 году для защиты торговцев фьючерсами и сырьевыми товарами.

Они также защищают трейдеров форекс, поскольку фьючерсы включают валютный рынок. Со времени создания и по настоящее время CFTC прошел множество преобразований в стремлении улучшить условия торговли и создать справедливую игровую площадку для всех участников рынка.

CFTC публикует отчет об обязательствах трейдеров (COT) брокеров каждый вторник.

  • Строгие правила CFTC, как правило, хороши для американских граждан.
  • Правительство прилагает серьезные усилия для защиты финансов американских торговцев и инвесторов.
  • Они защищают трейдеров и инвесторов от мошенничества, манипуляций и злоупотреблений.
  • Множество этих правил и их строгие правила не всегда столь же продуктивны, как и ожидалось, поскольку они заставляют многих американцев держаться подальше от форекс, как это делают граждане других стран мира.

Список CFL с регулируемой валютой CFTC

Национальная фьючерсная ассоциация (NFA)

NFA является второй высшей организацией, которая наблюдает за соблюдением нормативных требований в США. Это самодостаточная организация, созданная в 1982 году для регулирования рынка фьючерсов в США. NFA работает независимо от правительства и является самофинансируемой организацией, которая не зависит от налогов граждан. Деятельность NFA контролируется Комиссией по торговле товарными фьючерсами (CFTC), которая является правительственным агентством, отвечающим за фьючерсную индустрию в США.

Была основана Национальная ассоциация фьючерсов (NFA) ) действует как расширение CFTC и контролирует строгое соответствие форекс-брокеров финансовым стандартам. Национальная фьючерсная ассоциация (NFA) недавно снизила максимальную кредитное плечо для торгового счета форекс от 500: 1 или кредитное плечо от 1000: 1 до 50: 1 и открывает двери в бизнес только для подходящих участников рынка. Ни одна компания не может работать на рынке будущего, не будучи членом NFA, проверенной организацией и соблюдающей стандарты и правила NFA.

  • Наложенные правила и правила повышают целостность рынка и служат равным игровым полем для инвесторов и всех участников.
  • Финансовая нормативная база США является одной из самых строгих в мире.
  • Законы приводят к более быстрым разрешениям споров. NFA подает цифровые фотографии карт отпечатков пальцев в ФБР, чтобы обеспечить более быструю проверку фона и сократить время регистрации.
  • Нормативный протокол США повышает прозрачность в отрасли с требованием брокеров США Forex публично выпускать сбор информации, которая включает в себя количество учетных записей в их базе данных и насколько выгодны их трейдеры.
  • Нормативная база США создала строго регулируемый и прозрачный рынок, который преследует дефолтные брокеры.
  • Многим иностранным игрокам запрещается входить в торговлю иностранной валютой США.
  • Брокерским и физическим лицам без необходимых правил NFA и CTFC запрещается запрашивать или приближаться к гражданам США. В соответствии с этим многие веб-сайты отображают предупреждения посетителям США, чтобы предупредить их о том, что содержание сайтов не для жителей США.
  • Строгие правила вынуждали некоторых брокеров покидать рынок США из-за отсутствия достаточного капитала, чтобы соответствовать высоким требованиям к капиталу, установленным NFA.
  • Это ограничивает выбор американских брокерских услуг для граждан США.
  • Жители США тайно открывают счета FX / CFD по всему миру, не сообщая о деятельности IRS и вопреки рекомендациям NFA.

Список регулируемых FX-брокеров NFA

Управление финансового поведения Великобритании (FCA) или FSA (Управление финансовых услуг)

Несмотря на усиление регулирования на европейском рынке в последнее время, Европа по-прежнему остается лучшим регионом в мире, который дружелюбен к форекс-брокерам и в то же время обеспечивает безопасность средств трейдеров. Брокеры, у которых нет местного регулирующего органа, следовательно, ищут лицензию в Европейском Союзе, учитывая благоприятные условия.

Помимо единых правил, которые должны соблюдаться странами-членами, например, предусмотренных MiFID, все страны-члены имеют свои соответствующие местные регулирующие органы с правилами и положениями. Соединенное Королевство, например, перенимает и внедряет инновационные методы регулирования своей местной валютной индустрии. Великобритании Финансового поведения Орган (FCA) на него возложена ответственность за регулирование, надзор, расследование и обеспечение соблюдения правил, регулирующих финансовый рынок, включая валютную отрасль.

MiFID означает Директиву о рынках финансовых инструментов. Он вступил в силу в ЕС с ноября 2007 года, но несколько раз был изменен, включая недавний MiFID II. MiFID — это демонстрация приверженности Европейского Союза «свободному рынку» финансовых услуг, который позволяет брокерам в одной стране вести бизнес в странах-членах ЕС. Он также определяет минимальные требования к капиталу и обязательное разделение средств клиента и компании для защиты трейдеров.

MiFID также описывает минимальные требования к капиталу и обязательную сегрегацию клиентских и корпоративных средств, брокер, регулируемый на Кипре, может забирать клиентов из Великобритании без получения дополнительной регулирующей лицензии в Великобритании.

Великобритания использует стратегию затрат и выгод, чтобы сформулировать свои правила FX. Их принцип инноваций способствует приемлемой структуре, которая не является чрезмерно ограничительной, как и у американских регуляторов.

Все регулируемые FCA брокеры должны соблюдать новые правила ESMA

Регуляторы бинарных опцинов

КРОУФР — это сокращение обозначает специальную комиссию, осуществляющую регулирование отношений между всеми участниками финансовых рынков страны. Он используется в Российской Федерации и имеет достаточно высокий уровень доверия среди трейдеров. К сожалению существует один большой недостаток данного регулятора: он не может запрещать те или иные моменты в деятельности, поскольку все его замечания носят рекомендательный характер.

ЦРОФР — независимый центр контроля всех финансовых учреждений в Российской Федерации. При этом они оставляют за собой право в проведении или отказе от лицензирования. Из-за того, что в нашей стране не существует официальных регуляторов брокерской деятельности, ЦРОФР стремится решить все проблемы в отношения на фондовых рынках, устранить проблемы между брокерами и трейдерами и максимально четко прописать правила ведения деятельности всех финансовых компаний.

ЦРФИН является одним из ведущих российских регуляторов, который главной целью своей деятельности видит превращение рынка Forex в полноценный сегмент отечественной финансовой индустрии. Данная организация профессионально занимается разработкой предельно эффективных механизмов, гарантирующих оптимальные условия для развития данного сектора в РФ. ЦРФИН стремится обеспечивать комплексную защиту всех участников рынка от каких-либо противоправных действий. Разрабатывает для членов организации комплекс стандартов и тщательно контролирует их соблюдение.

CySec — государственный регулятор на Кипре. Считается одним из самых крупных органом регуляции брокерских организации и дилинговых центров во всем мире. Важно, что Кипр является участником Евросоюза, что позволяет всем компаниям получаемым их лицензию вести деятельность на территории практически всего мира. Именно поэтому многие брокеры форекс и бинарных опционов регистрируются в данной стране и получают их лицензию.

CFTC – государственный американский регулятор рынка форекс, являющийся эталоном надежности, принципиальности и профессионализма. Для получения лицензии данной организации брокерская компания должна полностью соответствовать целому комплексу достаточно жестких требований. CFTC является автором большого количества законодательных актов, направленных на оптимизацию регулирования рынка опционов, фьючерсов, а также рынка форекс. Регулятор регулярно проводит лицензионные экзамены и организовывает курсы обучения этики для своих членов.

FCA – это независимый неправительственный британский финансовый регулятор. Контролирует деятельность брокеров на рынке форекс, стремясь обеспечить комплексную защиту трейдеров и инвесторов. В случае необходимости обладает правом применения денежных штрафных санкций по отношению к своим участникам. Лицензия FCA заслуженно считается одним из наиболее авторитетных разрешительных документов для любой брокерской компании, предоставляющей свои услуги на рынке форекс. Особого внимания заслуживает компенсационный фонд данной организации, который позволяет покрыть потери клиентов в случае банкротства брокера.

FSC (Financial Services Commission) — комиссия, осуществляющая свою деятельность в государстве Маврикий. Не стоит списывать ее со счетов, поскольку она ведет действительно четкий и постоянный контроль всех брокеров, которые имеют их лицензии. Основная задач компании — это проведение контроля общего объема проводимых операций, с целью предотвращения их переизбытка. Также они разрабатывают все правила и условия, чтобы деятельность брокеров была полностью открытой прозрачной.

IFSC является ведущим финансовым регулятором на территории Белиза, который заслуженно считается одной из наиболее популярных оффшорных зон. Данная организация ежеквартально проводит проверки деятельности своих членов. Для получения лицензии IFSC брокерские компании должны внести на депозит в местном банке сумму в размере от 25 до 100 тысяч долларов (зависимо от уровня разрешительного документа и сферы деятельности брокера). В случае недовольством качеством предоставляемых услуг клиенты участников IFSC могут обратиться к регулятору для разрешения возникшей конфликтной ситуации.

MiFid — одна из самых активных директив, работающих над созданием единой площадки для торговли, с полным списком инструментов и услуг в европе. По большей мере они проводят контроль проведения различных акций, компаниями требующими авторизации. Если брокерская компания желает провести расширение списка инвестиционных услуг и продуктов, то потребуется получить разрешение от МиФид. Они регламентируют деятельность всех бирж и прочих торговых площадок в странах Евросоюза.

NFA – это американский регулятор рынка форекс, который пользуется огромным авторитетом среди трейдеров и брокеров. Наличие лицензии данной организации заслуженно считается признаком надежности и безопасности брокерской компании. NFA осуществлять тщательный контроль над деятельностью своих участников, который включает в себя комплексный аудит, проверку отчетности исполнения ордеров и ряд других важных операций. Данный регулятор тесно работает с американскими правоохранительными органами и имеет право накладывать на нарушителей различные санкции (штрафы до 250 тысяч долларов, приостановление или отзыв лицензии и т.д.)

Финансовый регулятор VFSA, зарегистрированный на территории Вануату в 1993 году. Аудитор выдает лицензии физическим и юридическим лицам, мониторит подотчетные компании, собирает платежи за регистрацию, обслуживает и продлевает лицензии. VFSA консультирует людей по финансовым вопросам, в сфере биржевой торговли и инвестирования. Чтобы получить лицензию компании нужно заплатить 9 000 $, а регистрация компании обойдется еще в 2 000 $. VFSC не выставляет брокерам практически никаких требований и получить лицензию достаточно просто и недорого, по сравнению с другими иными оффшорными организациями. В случае возникновения конфликтной ситуации между брокером и трейдером, регулятор не всегда занимает сторону пострадавшей стороны.

BVI FSC контролирует деятельность финансовых компаний, которые регистрируются на Британских островах. Организация выдает лицензии, ведет учет работников брокерских фирм, отстаивает интересы клиентов. Одной из целей компании является повышения уровня финансовой грамотности населения планеты. Регулятор решает спорные вопросы, помогая возвращать деньги людям, пострадавшим от мошенничества со стороны брокеров. После отправки жалобы на брокерский дом регулятор изучает сложившуюся ситуацию, анализирует факты, ищет прецеденты, а также принимает решения на базе правовых норм и только после этого принимает меры.

Financial Commission (FinCom) – саморегулируемая организация, созданная в 2022 году. Аудитор используется брокерами, работающими сразу с несколькими странами, в том числе и на территории СНГ. Сегодня регулятор следит за работой более 30 компаний, каждая из которых обязуется быть честной перед клиентами. Аудитор страхует счета трейдеров на 20 000 USD и выплачивает компенсацию, если брокер смошенничал. Если трейдер заметил факт обмана со стороны брокерской фирмы, он может написать в FinCom и его жалобу рассмотрят в течение 21 дня.

MFSA — мальтийский регулятор, контролирующий деятельность финансовых компаний. Офшорная зона привлекает предпринимателей дешевизной регистрации и лояльными условиями ведения бизнеса, тем не менее, данный регулятор довольно строгий. MFSA анализирует финансовые рынки, контролирует соблюдение правовых норм, выявляет неблагонадежные компании, контролирует денежный оборот и ведет борьбу с отмыванием средств. Также организация разрабатывает стандарты для упрощения и оптимизации процесса регулирования деятельности брокерских фирм.

Зарабатывать в интернете хотят практически все его пользователи, но для этого необходимо не только уметь серфить сайты, но и научиться понимать все тонкости и сложности. Безусловно, существует множество брокерских компаний, предлагающих свои услуги, но далеко не каждая из них имеет высокое качество и надежность. Чтобы средства трейдеров не были украдены, свою деятельность ведут специальные регуляторы брокеров.

Регуляторы форекс брокеров

Регуляторы форекс брокеров осуществляют отслеживание и контроль всех операций у компаний, работающих с рынком форекс . В каждой стране они разные, но главная цель у них одна — это выявление недобросовестных брокерских организаций. Руководствуясь списком лицензий, человек может сделать выбор в пользу той или иной брокерской организации. На сегодняшний день существует огромное количество подобных организаций, что позволяет осуществлять контроль в различных странах.

Регуляторы брокеров бинарных опционов

Именно регуляторы брокеров бинарных опционов осуществляют полный контроль над работой этих учреждений. Абсолютно каждая компания, регулирующая брокеров бинарных опционов имеет собственный устав.

За нарушение одного или нескольких пунктов полагается определенное наказание, вплоть до запрета на ведение деятельности. К сожалению для многих, далеко не каждый официальный брокер захотел получать лицензии и находиться под регулированием органов власти. Это открывает перед ними возможность осуществлять операции по мошенническим схемам.

Кто контролирует форекс брокеров или как добиться справедливости.

Большинство трейдеров проигравших на бирже форекс свои деньги обвиняют в этом именно брокеров, которые умышленно использовали не честные приемы для того, что бы помешать трейдеру получить прибыль.

Именно по этой причине и возникает желание наказать нечестную компанию за мошенничество, сделать это довольно сложно, но можно. Правда вам потребуется предоставить подтверждающую информацию о факте мошенничества, а не просто доказывать на пальцах свою правоту.

Подтверждающими документами могут стать скриншоты, сделанные во время торговли или отчеты торгового терминала трейдера, которые доказывают сам факт нарушений.

Торгуй по крупному только с ведущим брокером

Существует несколько органов обратившись в которые можно попытаться доказать свою правоту и вернуть деньги, а так же получить компенсацию за моральный ущерб.

1. Первый вариант самый простой и в то же время самый малоэффективный, это обращение в правоохранительные органы, полицию или прокуратуру. Для этого нужно написать заявление по факту мошенничества. Причем если вы потеряли свои деньги в процессе трейдинга, вернуть деньги будет намного сложнее, чем, если они просто исчезли с вашего счета. Объяснить следователю нюансы торговли на форекс довольно сложно.

2. Суд – более затратный вариант, но тут уже можно попытаться получить материальное возмещение не только убытков, но морального ущерба. При этом следует быть на сто процентов уверенным в своей правоте и иметь все подтверждающие документы. Иначе брокер может подать встречный иск и потребовать от вас возместить ему ущерб за клевету.

3. Обратиться с жалобой в Центр регулирования отношений на финансовых рынках (ЦРОФР), он создан специально для таких целей. Основная задача ЦРОФР это контроль за брокерскими компаниями форекс, поэтому ваше обращение будет как раз по адресу. Кроме этого если центр признает факт нарушения, вы сможете получить деньги из компенсационного фонда. Но при этом ваш брокер должен быть участником ЦРОФР.

4. Еще одной подобной организацией является ЦРФИН – центр регулирования внебиржевых финансовых инструментов и технологий. Он регулирует отношения брокеров и трейдеров на Российском рынке форекс. Выступая как независимый арбитраж по рассмотрению споров между участниками рынка.

5. Ну и третьим вариантом является КРОУФР – комиссия по регулированию отношений между участниками финансовых рынков.

Если брокер не состоит ни в одной из подобных организаций, то вам скорее не повезло, и вы связались с мошенником, тогда единственным выходом остается только обращение в правоохранительные органы и суд.

Регуляция Форекс брокеров

Прежде чем открыть счет и начать свою инвестиционную деятельность на рынке Форекс, любой трейдер интересуется, прежде всего, репутацией брокерской компании и изучает лицензии, регулирующие ее деятельность для того, чтобы повысить не только качество своей торговли, но и сохранность своих средств. Механизм регулирования обеспечивает постоянный контроль над деятельностью участников финансовых рынков.

Рынок Форекс представляет собой глобальную сеть торговли валютой, где действуют крупные кредитно-финансовые учреждения: центральные и коммерческие банки, пенсионные фонды, страховые компании, транснациональные корпорации, а также брокеры и дилеры. В силу своей распределенной структуры валютный рынок не может контролироваться со стороны единого регулятора, и по этой причине взаимоотношения участников Форекс регулируются со стороны специальных органов отдельных стран с развитой, как правило, государственной финансовой системой. Со временем самые авторитетные национальные контролирующие институты стали транснациональными.

Наиболее влиятельные регуляторы рынка Форекс и других сегментов мирового финансового рынка, оказывающие самое непосредственное влияние на работу Форекс брокеров:

  • NFA (Национальная фьючерсная ассоциация США) — пожалуй, наиболее влиятельный регулятор в мировой финансовой системе. Ассоциация была основана в 1982 году в связи с острой необходимостью регулирования рынка и контроля над недобросовестными брокерами. NFA защищает участников финансовых рынков от возможных манипуляций и ведет контроль над процессом клиринга клиентских сделок.
  • SEC (Комиссия по ценным бумагам и биржам США) — является агентством американского правительства, которое выполняет функцию главного органа по регулированию национального рынка ценных бумаг. Комиссия была создана в 1934 году с целью восстановления доверия инвесторов к фондовому рынку, утраченной за годы Великой депрессии. Главной задачей SEC является осведомление общественности о деятельности брокерских компаний и защита от обмана.
  • FCA (Управление по деловой этике в финансовом секторе. До 2022 года — FSA Управление по финансовому регулированию и надзору) – негосударственный независимый орган, регулирующий финансовый рынок Великобритании. Основными задачами FCA являются повышение уровня доверия к финансовой системе, повышение уровня грамотности населения Великобритании и защита интересов потребителей.
  • MiFID — Директива Евросоюза «О рынках финансовых инструментов» — была создана в рамках плана ЕС по созданию единого европейского рынка финансовых услуг. Применяется в области регулирования деятельности бирж и других финансовых институтов.
    Требования MiFID – это прозрачность деятельности брокера; информирование клиентов о возможных рисках; предоставление отчетности по транзакциям; защита конфиденциальности личной информации инвесторов.
  • CySeC (Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам) – в основном регулирует и контролирует деятельность компаний, предоставляющих брокерские услуги на территории Республики Кипр. Регулятор был создан в 2001 году для внутреннего рынка страны, но в 2004 году его полномочия расширились уже и за пределы острова, в связи с вступлением в ЕС. Кипрская комиссия в данный момент является составной частью европейского регулятивного органа и выдает лицензии компаниям, которые разворачивают свою деятельность на всей территории ЕС.

Важно понимать, что лицензии различных регуляторов повышают уровень надежности Форекс брокера, но не дают абсолютной защиты от его недобросовестного отношения к клиентам, поэтому посредника стоит выбирать тщательно, изучив многие параметры компании.

Регуляторы Форекс брокеров

Одним из наиболее важных критериев для Forex трейдеров при выборе Forex брокера является статус брокера, есть ли у него соответствующая лицензия, каким регулирующим органом она регулируется. Брокеры, которые ведут деятельность без регулирования, делают это по своему усмотрению и создают непосредственную угрозу безопасности для денег клиентов.

Существует много организаций, которые регулируют Forex деятельность в разных странах, но часто Forex брокеры работают без лицензии в принципе, после получают местные лицензии в оффшорных юрисдикциях, а в дальнейшем получают лицензию в респектабельной юрисдикции, к примеру в ЕС или США. Получение такой лицензии может занять довольно много времени, поскольку регуляторы Forex глубоко вникают в суть деятельности, финансовое состояние компании форекс брокера и тщательно исследуют прошлый опыт директора и других ключевых фигур в компании.

Одни из наиболее признанных регуляторов Forex являются FSA в Соединенном Королевстве, CySec на Кипре и NFA в Соединенных Штатах, если брокеру необходимо торговать с американскими клиентами. В дополнение к местным правилам Forex, некоторые брокеры считают важным приобрести членство в профессиональных и правительственных органах, таких как рынки, регулируемые MIFID — Директивой о финансовых инструментах на рынках ЕС, которая обеспечивает согласованное регулирование финансовых услуг в 30-ти государствах-членах Организации Европейского Экономического Пространства и ICC – Investor Compensation Company Limited, дочерняя компания Комиссии по ценным бумагам и фьючерсам, которая была создана для обеспечения достаточных средств, из которых компенсируются вклады инвесторов неудачных инвестиционных фирм.

Если форекс брокер регулирован, название Форекс регулятора должно быть указано на веб-сайте брокера. Часто эту информацию не так легко найти и трейдер должен обратиться непосредственно к брокеру для получения этой информации.

Перед тем, как регистрировать новую компанию для деятельности форекс брокера, необходимо получить ответы на такие вопросы:

1) Какой ожидаемый годовой доход планируется от вашей деятельности: low – до 100 000 USD, average – от 100 000 USD до 500 000 USD, high – более 1 000 000 USD.

2) Где будут находиться ваши основные клиенты? Откуда будут поступать платежи?

3) Готовы ли вы идти на финансовые риски? Если вы ответите на данный вопрос, можно будет определить, можно ли использовать MarketMaker/Dealing Desk model, или же вам необходимо получать полноценную STP лицензию. С STP лицензией, все соответствующие риски будут переданы обслуживающему банку или поставщику ликвидности.

Необходимо учесть, что обязательные требования к капиталу, как правило, выше для MarketMaker, поскольку риск принимается “in-house”. Как пример, требования FCA в Объединенном Королевстве составляют 125 000 EUR для STP license и 730 000 EUR для MarketMaker license в придачу к годовому сбору и подаче документации.

4) Каким именно бизнесом вы собираетесь заниматься – FX Brokerage, Fund Manager или обе деятельности?

В каких-то юрисдикциях – это отдельные лицензии, в некоторых – нет. Кипр, к примеру, требует отдельную регистрацию лицензии для Fund Manager.

5) Есть вы работали ранее и у вас есть наработанная клиентская база, вы можете себе выбрать менее дорогую и обременительную юрисдикцию для ведения бизнеса, даже если такая юрисдикция не будет признана респектабельным регулятором, таким как FCA в Объединенном Королевстве или ASIC в Австралии.

Можно сравнить регуляторные юрисдикции, принимая во внимание следующие критерии:

1) Требования к уплаченному капиталу;

2) Срок получения;

3) Требования к реальному офису и персоналу;

5) Репутация юрисдикции и регулятора среди трейдеров и индустрии в целом.

Предлагаем сравнить юрисдикции от самых дорогих и престижных до самых быстрых в регистрации, оптимальных по требованиям и срокам получения:

1. Капитал компании – 20 000 000 + миллионов USD, высокие расходы на содержание, детализированные требования по ведению отчетности.

Юрисдикции: США, Япония, Швейцария.

В случае, если ваши источники платежей находятся в США или Японии, нужно иметь ввиду, что вам потребуется иметь минимум 20 000 000 USD капитала (взносы клиентов не считаются капиталом). Также, существуют высокие годовые\месячные пошлины регуляторов (NFA к примеру взимает ежегодно более 100 000 USD), очень жесткие требования к отчетности, ежемесячная проверка регулятора без предупреждения. Требования к физическому адресу и сертифицированному персоналу, строгое соблюдение всех необходимых правил и регуляций.

Такие регуляторы также требуют соблюдения ограничений в отношении торговли, к примеру, 50:1 у NFA, также внедрение строгих правил торговли. В Швейцарии, чтобы стать форекс брокером с лицензией, необходимо получить банковскую лицензию, а CEO должен быть рекомендован предыдущим Советом директоров.

Период получения лицензии: 1-2 года.

2. Регуляторы с высокой репутацией, умеренными и высокими требованиями к уставному капиталу, умеренные расходы к содержанию, умеренная отчетность.

Примеры: CySec – Кипр, FCA – Великобритания, MFSA – Мальта, ASIC – Австралия.

Данные юрисдикции требуют не менее 100 000 EUR капитала, к примеру на Кипре – 125 000 EUR, в Автралии необходимо 1.000.000 AUD нормативного капитала. Обязательно требование к наличию физического офиса на территории юрисдикции и резидентными сотрудниками (можно использовать номинальных). Достаточно жесткие требования к месячным и годовым отчетам.

Период получения лицензии: CySec – 3-6 месяцев, FCA – 7 месяцев – 1,5 года, MFSA – 6-10 месяцев, ASIC – 6 месяцев – 1,5 года.

Из данной категории лицензий, CySec является самым простым и быстрым способом получения лицензии, исходя из следующего:

— Прозрачный юридический процесс;

— Множество местных агенств, которые осуществляют сопровождение бумажной работы;

— На Кипре самая низкая ставка корпоративного налога в ЕС – всего 12.5%;

— CySec ранее снизил требования к капиталу компании до 125 000 EUR. Если сравнивать, то для того, чтобы получить аналогичную лицензию на Мальте, потребуется в два раза больше времени, требования по капиталу аналогичные.

Лицензия ASIC считается “скрытой жемчужиной” для розничных FX клиентов. У немногих брокеров она есть, что заставляет думать, что такую лицензию очень сложно получить. Великобритания – FCA и MFSA – Мальта широко известны как лицензии, которые можно перепродать или перекупить, хотя это не так.

3. Регуляторы, в которых средние регуляторные требования, минимальная отчетность, низкие и умеренные операционные расходы, низкие требования к капиталу.

Юрисдикции: БВО, Сейшельские острова, Новая Зеландия, Лабуан, Вануату, Болгария, Белиз.

При наличии 100 000 USD для регуляторного капитала и 20 000 – 30 000 USD на компанию с лицензией FX брокера, тогда вам следует рассмотреть данные юрисдикции (исключением является Белиз – недавно там подняли требования капитала до 500 000 USD). Один из явных недостатков — то, что слабый контроль регулятора может быть воспринят клиентами как отсутствие или слабая защита их инвестиций.

Период получения лицензии: Вануату – 1-2 месяца, Лабуан – 1-3 месяца, Сейшельские острова – 2-6 месяца, Болгария – 2-4 месяца, БВО – 3-7 месяца, Белиз – 4-8 месяца.

Большая проблема этих юрисдикций заключается в том, что банки в Европе пытаются запретить осуществлять вклады в эти юрисдикции от резидентов ЕС, поскольку они считаются оффшорными (кроме Болгарии) и могут считаться используемыми для уклонения от налогообложения, что в свою очередь является причиной отказа банков в Европе открывать счета для компаний в таких юрисдикциях, даже при условии наличия соответствующей лицензии. Однако, наш опыт в данной индустрии поможет в решении любых проблем с банковским счетом для вашей компании.

Несомненно, на сегодняшний день самым простым вариантом из данной категории является лицензия на Вануату. Отсутствие требований к местному персоналу, отсутствие требований к местному офису, минимальные требования к уставному капиталу для лицензии – примерно 1850 USD, которые не блокируются на счету, минимальные сроки рассмотрения документов на получение лицензии – в нашей практике лицензию можно реально получить за месяц, — данные факторы выгодно выделяют данную юрисдикцию среди прочих в данной категории форекс лицензий.

4. Нерегулируемые юрисдикции – те, в которых форекс деятельность не регулируется в принципе, нет требования ни к капиталу, ни к лицензии, ни к отчетности.

Примеры: Сент-Винсент, Доминика, Маршалловы острова.

Это юрисдикции, в которых отсутствует регулирование большинства видов деятельности, в том числе форекс.

Для регистрации компании потребуется лишь копия вашего паспорта и подтверждение места проживания (utilitybill).
Период регистрации:4-12 рабочих дней.

Большим недостатком таких компаний является то, что такой компании очень сложно открыть счет в любой юрисдикции, даже оффшорной, не говоря уже про Европейские банки с хорошей репутацией. Однако, как я уже упоминал, наш опыт в данной индустрии поможет в решении любых проблем с банковским счетом для вашей компании.

Как показывает практика, до сих пор абсолютное большинство FX брокеров работают без лицензий, поскольку это дешево, они могут предлагать трейдерам специальные, более привлекательные условия из-за отсутствия регулирующего органа.
Однако, наличие даже самой недорогой лицензии, к примеру на Вануату, дает массу преимуществ и доверия со стороны ваших клиентов.

Компания SBSB предлагает большой выбор услуг для форекс брокеров, а также выбор юрисдикций по получению брокерских лицензий.

Если Вам нужна помощь в получении брокерской лицензии, пожалуйста, обращайтесь к нашим специалистам, позвонив нам по телефонам, указанным на сайте, или отправив нам имейл.

Лицензированные брокеры Форекс

Как выбирать лицензированных брокеров Форекс, зачем нужны регуляторы, какие регуляторы являются самыми надежными, нужна ли лицензия – ответы на эти и другие вопросы вы найдете в нашей статье.

На сегодняшний день существует огромное количество различных регулирующих организаций, контролирующих деятельность Форекс брокеров. Среди них есть как государственные регуляторы, выдающие лицензии на осуществление деятельности в качестве брокера на территории определенной страны (например, Центробанки и Финансовые комиссии по ценным бумагам), так и независимые организации профессиональных участников финансовых рынков, в роли которых выступают непосредственно Форекс брокеры. В этой статье вы узнаете, для чего нужны регуляторы, какие регулирующие организации являются самыми надежными, и является ли наличие лицензий приоритетным критерием при выборе брокера.

Какую роль выполняют регуляторы?

Регулирующие организации выполняют роль надзорного органа, осуществляющего контроль за исполнением обязанностей брокерских компаний. В зависимости от полномочий регуляторы производят выдачу лицензий тем брокерам, которые соответствуют критериям отбора (размер капитала и страхового фонда, наличие технического оборудования, расчетного счета в банке той страны, в которой будет осуществляться деятельность и многое другое), контролируют их деятельность, проводят проверки и аудиты, участвуют в разрешении споров между брокерами и их клиентами, а также применяют к ним дисциплинарные взыскания вплоть до отзыва лицензии.

Самые надежные регулирующие организации

Мы подготовили для вас рейтинг самых надежных регуляторов, сгруппированных по критерию надежности и степени доверия трейдеров:

  1. Государственные и независимые финансовые регуляторы, находящиеся под контролем Министерства финансов различных государств. Это самые надежные регуляторы, к которым относятся такие организации, как FCA (Великобритания), NFA (США), FINRA (США), CySEC (Кипр), BaFin (Германия) и другие надзорные органы из стран ЕС, осуществляющие свою деятельность по контролю над брокерами в соответствии с Директивой MiFID;
  2. Ассоциации профессиональных участников финансовых рынков. К ним относятся российские регуляторы The Financial Commission, НАФД (ЦРФИН), АФД, НАУФОР, КРОУФР и другие подобные организации. Их основной недостаток заключается в том, что в Совете Директоров таких организаций находятся представители брокеров, а это значит, что нельзя говорить об объективности решений в отношении трейдеров. Кроме того, у них нет полномочий для наложения дисциплинарных взысканий, максимум что они могут, это исключить брокера из ассоциации;
  3. Управления по финансовому регулированию в оффшорных странах. Это самая низшая ступень рейтинга регуляторов, представителями которых являются IFSC (Белиз), SVGFSA (Сент-Винсент и Гренадины), BVIFSC (Британские Виргинские острова) и другие. Вся деятельность таких организаций сводится лишь к выдаче лицензий, стоимость которых в десятки раз ниже европейских регуляторов.

Лицензированные брокеры Форекс – роскошь или необходимость?

В последнее время часто встает вопрос, так ли важна брокерская лицензия, и какие гарантии она дает трейдерам? Для начала нужно понять, в каких случаях вам может понадобиться помощь независимой регулирующей организации. Во-первых, вы должны быть в уверенности, что ваши денежные средства будут в полной сохранности и безопасности. Например, для получения лицензии FCA брокеры должны застраховать депозиты своих клиентов в FSCS на сумму до 50 000 фунтов стерлингов на случай банкротства, а в CySEC счета клиентов застрахованы в ICF на сумму до 20 000 евро. Если брокер работает без лицензии и не застраховал ваши средства, то в случае его неплатежеспособности вы не получите ни цента. Во-вторых, регулятор может вам понадобиться для разрешения споров с брокером, когда компания отказывает вам в удовлетворении вашей претензии, и вы обращаетесь в вышестоящий орган. Одним из примеров такой организации является The Financial Commission, который в случае удовлетворения вашей претензии может выплатить вам компенсацию до 20 000 долларов из страхового фонда. Однако для подачи претензии вам нужно хорошо разбираться в юридических тонкостях и владеть языком той страны, в которой находится регулятор. Если дело дойдет до судебных разбирательств, то может потребоваться ваше личное присутствие, в этом случае вам понадобятся услуги местного адвоката и переводчика. Иногда брокерские компании десятилетиями работают без лицензии и предоставляют хорошие торговые условия, но лучше перестраховаться, особенно если вы оперируете крупными суммами, и выбрать лицензированного брокера Форекс.

Почему мы категорически не рекомендуем ЦБ РФ как регулятора, вы можете прочитать здесь.

Лучшие Форекс брокеры 2021: